Peut-on transformer une assurance vie temporaire en une assurance vie permanente?
Oui, à condition de le faire à l’intérieur de la période de transformation prévue dans le contrat, le cas échéant.
Pourquoi transformer une assurance vie temporaire en une assurance vie permanente?
Vous pourriez vouloir transformer votre police temporaire en une police permanente pour de nombreuses raisons.
En général, les gens ont recours à la transformation parce que leurs besoins ont changé depuis qu’ils ont souscrit une police d’assurance vie temporaire. Supposons que vous aviez souscrit une assurance vie temporaire pour couvrir votre prêt hypothécaire. Quand la période initiale de votre protection arrive à échéance, vous avez maintenant une famille, ce qui vous amène, entre autres raisons, à envisager d’obtenir une assurance vie permanente.
L’assurance vie permanente est une protection à vie garantie (à condition de payer les primes) qui vous aide à soutenir financièrement les personnes qui vous sont chères. Mais c’est plus qu’une simple assurance : la valeur de votre police peut aussi croître au fil du temps. Vous pouvez accéder à cette valeur de votre vivant, moyennant certaines incidences fiscales.
Vous pouvez en effet accéder à l’argent qui se trouve dans votre police au moyen d’une avance ou d’un retrait. À votre décès, les personnes que vous avez désignées comme bénéficiaires recevront un versement libre d’impôt. Si vous utilisez la valeur de votre police au moyen d’une avance ou d’un retrait, ce versement pourrait être réduit.
Voici d’autres raisons d’envisager de transformer une assurance vie temporaire en une assurance vie permanente :
- Personne à charge à vie – Si votre enfant a des besoins spéciaux ou qu’un parent dépend financièrement de vous, l’assurance vie permanente vous permet de vous assurer que les besoins de cette personne seront pris en charge.
- Problèmes de santé – Si votre état de santé change pendant que vous détenez une police d’assurance temporaire, vous pourriez la transformer en une police permanente au même niveau de risque.
- Planification successorale – L’assurance vie permanente peut être un excellent outil de planification successorale, car elle peut servir à payer les frais funéraires, l’impôt et les frais d’homologation (sauf au Québec) après votre décès.
Vous n’avez pas besoin de l’option de transformation? Vous cherchez une assurance vie temporaire simple qui ne requiert aucun examen médical? Obtenez une estimation de taux pour l’assurance vie Ma Temporaire simplifiée de la Canada Vie🅪.
Comment procède-t-on pour transformer une assurance vie temporaire en une assurance vie permanente?
Voici les étapes à suivre :
- Parlez à votre conseiller pour déterminer quelle protection vous convient le mieux et amorcer la transformation de votre police.
- Vérifiez votre police d’assurance vie temporaire pour savoir si elle est transformable et, si c’est bien le cas, à quel moment. Il se peut que votre police d’assurance vie temporaire ne puisse plus être transformée après un certain temps.
- Évaluez le montant d’assurance vie permanente dont vous avez besoin. Comme les primes d’assurance vie permanente sont habituellement plus élevées que celles de l’assurance vie temporaire, n’hésitez pas à faire appel à votre conseiller.
- Déterminez, avec l’aide de votre conseiller, le type d’assurance vie permanente qui vous convient : assurance vie avec participation ou assurance vie universelle.
- Décidez si vous souhaitez ajouter des garanties supplémentaires (parfois appelées « avenants ») à votre police.
- Rencontrez votre conseiller pour remplir la demande de transformation.
Les différences entre l’assurance avec participation et l’assurance vie universelle
L’assurance vie avec participation et l’assurance vie universelle ont des points communs :
- Elles offrent toutes deux une protection à vie.
- L’une comme l’autre vous permet de choisir entre une protection sur une tête et une protection conjointe.
- Que vous choisissiez l’option avec participation ou l’option universelle, le versement au décès de la personne assurée est garanti, à condition que les paiements requis soient effectués.
Chacune présente aussi des caractéristiques uniques.
Assurance vie avec participation
- La croissance de la valeur de rachat dans la police est garantie.
- Il s’agit d’un actif stable à faible risque pour votre portefeuille.
- Elle peut vous procurer des participations en tant que propriétaire de police.
Assurance vie universelle
- Elle vous permet de gérer votre risque et de choisir vos comptes de placement.
- Elle peut être plus abordable que d’autres polices d’assurance permanente.
- Avec cette assurance, vos paiements de prime planifiés sont flexibles.
Transformation de l’assurance vie temporaire avec caractéristique de réinitialisation
La transformation de l’assurance temporaire avec caractéristique de réinitialisation de la Canada Vie permet qu’un montant admissible de la protection d’assurance vie temporaire soit transformé en garantie d’assurance temporaire aux termes d’une nouvelle police d’assurance vie permanente.
La nouvelle garantie d’assurance temporaire est fondée sur le même âge que la nouvelle police d’assurance permanente selon de nouveaux taux à l’établissement, sans qu’une tarification soit effectuée. Au moins 40 % de la protection temporaire transformée doit être consacré à une police de base d’assurance permanente.
Voici 2 exemples qui illustrent le fonctionnement de ce type de transformation.
Exemple 1 : Fonctionnement de la réinitialisation de l’assurance temporaire avec une transformation complète
- À 45 ans, Michelle a souscrit une police Ma Temporaire de la Canada Vie d’une durée de 10 ans.
- Maintenant âgée de 54 ans, Michelle la transforme en une nouvelle police d’assurance vie avec participation ou d’assurance vie universelle assortie d’une garantie temporaire transformée de la Canada Vie – 10 ans.
- Les taux de la nouvelle police et de la garantie temporaire transformée sont basés sur l’âge de Michelle, soit 54 ans.
- Dans le cadre de la transformation, la date de renouvellement de la portion d’assurance temporaire de sa police est « réinitialisée ». Le premier renouvellement de la garantie temporaire transformée aura lieu quand elle aura 64 ans plutôt qu’à 55 ans, âge auquel le renouvellement aurait eu lieu aux termes de la police d’assurance temporaire initiale.
Exemple 2 : Fonctionnement de la réinitialisation de l’assurance temporaire avec une transformation partielle
- À 42 ans, Ajay a souscrit une police Ma Temporaire de la Canada Vie de 1 000 000 $ d’une durée de 10 ans.
- Maintenant âgé de 51 ans, Ajay décide d’effectuer une transformation partielle de l’assurance temporaire avec réinitialisation. Puisqu’il transforme 500 000 $, au moins 200 000 $ (40 %) doivent être affectés à la protection de base de la nouvelle police. Il peut choisir un montant de protection permanente plus élevé s’il le souhaite.
- Ajay transforme 500 000 $ de la police initiale en une nouvelle police prévoyant une protection de base permanente de 200 000 $ et une garantie temporaire transformée de 300 000 $.
- La durée de la garantie temporaire transformée doit être au moins égale à celle de la police initiale, soit 10, 20 ou 30 ans dans ce cas-ci.
- Ajay peut conserver les 500 000 $ restants dans la police d’assurance temporaire initiale. Il peut choisir de transformer la protection à une date ultérieure. Il peut aussi annuler la protection restante au moment de la transformation.
Les exemples ci-dessus ne sont fournis qu’à titre indicatif. Chaque situation peut différer selon les circonstances qui lui sont propres.